Berkshire Hathaway, de Warren Buffett, tem prejuízo de US$ 2,69 bi no 3º trimestre
A Berkshire Hathaway Inc., de Warren Buffett, teve prejuízo no terceiro trimestre, com o mercado de ações volátil e as perdas com seguros compensando os ganhos em seus negócios de manufatura, serviços e varejo.
A empresa de Omaha, Nebraska, registrou um prejuízo líquido de US$ 2,69 bilhões, ou US$ 1.832 por ação classe A, contra um lucro de US$ 10,34 bilhões, ou US$ 6.882 por ação, um ano antes. O lucro operacional, que exclui alguns resultados de investimentos, subiu para US$ 7,76 bilhões, de US$ 6,47 bilhões no ano passado.
Buffett, presidente-executivo e presidente do conselho da Berkshire, disse que prefere que os investidores olhem para os lucros operacionais da empresa, já que os grandes investimentos em ações da Berkshire podem fazer com que seu lucro líquido ou prejuízo varie significativamente de trimestre para trimestre, mesmo que seus negócios subjacentes estejam indo bem.
Embora algumas das maiores ações detidas pela Berkshire tenham subido no terceiro trimestre, o valor de sua carteira geral caiu junto com o mercado mais amplo – impulsionando seu prejuízo líquido.
“A quantidade de ganhos/perdas de investimento em um determinado trimestre geralmente não tem sentido” e pode ser “extremamente enganosa para investidores que têm pouco ou nenhum conhecimento de regras contábeis”, disse a Berkshire em comunicado que acompanha seus resultados.
A Berkshire possui uma variedade de negócios que abrangem indústrias em toda a América, incluindo a seguradora Geico, a operadora ferroviária de carga BNSF Railway, varejistas como Fruit of the Loom e a construtora Clayton Homes. Isso torna seus ganhos de interesse especial para investidores que buscam insights sobre a saúde da economia americana.
Como muitas empresas, a Berkshire foi afetada pelo aumento da inflação no terceiro trimestre, bem como por interrupções prolongadas na cadeia de suprimentos.
A BNSF, por exemplo, conseguiu cobrar mais dos clientes por vagão carregado, mas foi prejudicada por custos mais altos de combustível e volumes gerais de frete mais baixos, reduzindo seus lucros após impostos em 6,2% no terceiro trimestre.
“Continuamos a experimentar os efeitos negativos dos custos mais altos de materiais, frete, mão de obra e outros insumos”, disse Berkshire.
O negócio de seguros da Berkshire também sofreu um golpe de US$ 2,7 bilhões após o furacão Ian. Mas a unidade de serviços públicos e energia da Berkshire apresentou melhores resultados, graças aos ganhos em seu negócio de gasodutos e distribuição elétrica, a Northern Powergrid. Os preços elevados da energia ajudaram a aumentar os lucros das empresas de petróleo, gás e serviços públicos este ano.
Um mercado imobiliário apertado também ajudou a aumentar os resultados nos negócios relacionados à construção de casas da Berkshire, que incluem a empresa de tintas Benjamin Moore, a empresa de pisos Shaw Industries e a empresa de tijolos e alvenaria Acme Building Brands.
Com as taxas de hipoteca subindo à medida que o Federal Reserve tenta conter a inflação com aumentos nas taxas de juros e os preços das casas começando a cair, a Berkshire disse que é provável que a demanda por seus negócios e serviços relacionados à habitação diminua dos níveis atuais.
No geral, os negócios de manufatura, serviços e varejo da Berkshire relataram um crescimento de 20% nos lucros no terceiro trimestre.
Enquanto isso, a Berkshire continuou aplicando dinheiro para investimentos em ações e recompras. A empresa gastou US$ 1,05 bilhão em recompras de ações no terceiro trimestre, em linha com o total de três meses antes, mas bem abaixo do ritmo de recompras em 2021.
A Berkshire, que em grande parte recomprou suas próprias ações em 2021, voltou-se este ano para investir em outras empresas – comprando mais milhões de ações da Chevron Corp. e se tornando o maior acionista da Occidental Petroleum Corp.
As ações de energia tiveram, de longe, os melhores desempenhos no mercado de ações este ano, enquanto o interesse da Berkshire na Occidental levou a ação ao topo da tabela de classificação no S&P 500, mais que dobrando de valor em 2022.
A Berkshire ainda tinha uma grande pilha de dinheiro no final do trimestre. A empresa informou ter caixa e equivalentes de caixa de US$ 109 bilhões no final de setembro, ligeiramente acima dos US$ 105,4 bilhões no segundo trimestre.