Grupo Mateus (GMAT3) nega oferta de aquisição pelo Assaí (ASAI3) em comunicado ao mercado
O Grupo Mateus (GMAT3) negou rumores sobre uma oferta pública de aquisição (OPA) das ações do Assaí (ASAI3). Em comunicado, a empresa afirmou que não há negociações ou tratativas para essa finalidade e que permanece focada em seu planejamento estratégico de expansão no Norte e Nordeste do Brasil. Analistas do Bradesco BBI destacam que uma fusão entre as empresas teria méritos estratégicos e financeiros, mas ambas as partes negam a operação. O Bradesco BBI recomenda compra para Assaí e neutra para Grupo Mateus.
Empresas citadas na reportagem:
O Grupo Mateus (GMAT3), rede atacadista, divulgou na noite de domingo um comunicado ao mercado em que nega que fará oferta pública de aquisição (OPA) de ações do rival Assaí (ASAI3).
“Tendo em vista notícias e rumores veiculados nesta data a respeito de uma possível realização, pela companhia [de uma OPA pelo Assaí], vem esclarecer aos seus acionistas e ao mercado em geral que não há qualquer negociação ou tratativa para essa finalidade”, diz o comunicado.
Então, o documento informa ainda que o Grupo Mateus “permanece focado no seu planejamento estratégico original de expansão na região Nordeste. “Fomentando a consolidação e o adensamento de rotas nas regiões Norte e Nordeste do país. Inclusive considerando as tratativas para estruturação e conclusão da potencial operação com o Novo Atacado Comércio de Alimentos Ltda”.
O colunista Lauro Jardim, de “O Globo”, noticiou no domingo que Itaú e XP estariam trabalhando para levar uma oferta do Grupo Mateus aos acionistas do Assaí, segunda maior rede de atacarejo do Brasil.
O Valor apurou, no entanto, que a ideia não está nos planos, ao menos por ora, dos acionistas de ambas as partes.
Potencial da fusão entre Grupo Mateus e Assaí
Uma fusão entre Assaí e Grupo Mateus, operação negada pelas companhias, teria méritos estratégicos. Isso em termos operacionais e dentro do atual cenário do setor de atacarejo, diz o Bradesco BBI.
Os analistas Pedro Ponto e João Andrade escrevem que a empresa unificada teria quase o mesmo tamanho que o Carrefour Brasil. Bem como traria poucos riscos concorrenciais já que as lojas se localizam primariamente em regiões diferentes.
Em termos financeiros, a união reduziria substancialmente a alavancagem do Assaí, um dos principais pontos que acabam pressionando suas ações. Além de aumentar o volume de negociação das ações do Grupo Mateus.
Dessa maneira, o banco acredita que haveria espaço para o Grupo Mateus oferecer um prêmio sobre as ações do Assaí. Considerando aquisição de 50% dos papéis, sem pressionar de maneira excessiva seus resultados.
Por último, o Bradesco BBI tem recomendação de compra para Assaí, com preço-alvo em R$ 18, potencial de alta de 88% sobre o fechamento de sexta-feira (30). E neutra para Grupo Mateus, com preço-alvo em R$ 9, potencial de alta de 14,2%.
Com informações do Valor Econômico
Leia a seguir
