Você sabia que é possível ter ‘dividendos’ com títulos de renda fixa?

Será que é possível ter uma estratégia de investimento em renda fixa com dividendos mensais? Alguns títulos de renda fixa geram uma fonte de pagamento recorrente para compor a carteira de investimentos. São os cupons, que se assemelham aos dividendos das ações e fundos imobiliários.

Assim, ao investir neste tipo de título, o seu investimento principal só será devolvido na data de vencimento, mas os juros contratados no momento da compra conferem um pagamento recorrente a cada semestre até o dia do vencimento.

Essa estratégia é conhecida como calendarização de renda fixa, e traz benefícios para quem busca previsibilidade e menor volatilidade.

Como funciona a calendarização de renda fixa?

De acordo com Filipe Arend, head de renda fixa da Faz Capital, a calendarização consiste em selecionar títulos de renda fixa, como títulos públicos e ativos de crédito privado, que pagam cupons de juros semestrais, organizando a carteira de forma que o investidor receba pagamentos todos os meses do ano.

“Basicamente, o investidor escolhe seis ou doze ativos que preveem pagamentos semestrais. Assim, organiza esses pagamentos de forma que exista previsibilidade mensal. O foco principal são títulos que acompanham a inflação, já que essa estratégia permite manter o poder de compra do dividendo mensal ao longo do tempo”, explica o especialista.

Quais produtos podem ser usados na estratégia?

Existem diversas opções no mercado para quem deseja estruturar uma carteira de renda fixa com dividendos. Veja os principais:

1. Títulos públicos

Títulos como o Tesouro IPCA+ com Juros Semestrais são bastante utilizados, pois oferecem cupons semestrais corrigidos pela inflação, garantindo o poder de compra da renda.

2. Títulos de crédito privado

Os CRIs (Certificados de Recebíveis Imobiliários) e CRAs (Certificados de Recebíveis do Agronegócio) são isentos de Imposto de Renda para pessoas físicas e , segundo Arend, também oferecem cupons semestrais que podem ser calendarizados.

Para saber mais sobre crédito privado, basta acessar este link.

3. Ativos Bancários

Produtos como CDBs, LCIs (Letras de Crédito Imobiliário) e LCAs (Letras de Crédito do Agronegócio) também são boas opções. “Os CDBs têm incidência de imposto de renda, enquanto as LCIs e LCAs são isentas, o que aumenta a atratividade para investidores pessoas físicas”, destaca o especialista.

Investir em renda fixa pensando em dividendos mensais é uma boa estratégia?

A maior vantagem desse tipo de estratégia é a previsibilidade. “O investidor sabe exatamente as datas dos pagamentos e a taxa de emissão dos papéis, que define o valor do cupom mensal”, afirma Filipe Arend.

Além disso, a renda fixa é uma alternativa que pode atender diferentes perfis de investidores. Enquanto os conservadores podem optar por ativos de menor risco, com prazos mais curtos e baixa volatilidade, os arrojados podem explorar títulos privados de maior rentabilidade e risco.

A estratégia de renda mensal com renda fixa é especialmente interessante para quem busca uma fonte de renda previsível, seja para complementar o orçamento ou para reinvestir no mercado.