Itaúsa (ITSA4) fecha segundo tri com lucro líquido recorrente de R$ 3,4 bi, turbinado por venda de ações da XP

A Itaúsa (ITSA4), holding de investimentos do Itaú Unibanco, reportou um lucro líquido recorrente de R$ 3,437 bilhões no segundo trimestre de 2023. Apesar da ostentar uma alta forte, de 14% frente o mesmo período de 2022, a companhia pondera que o resultado ficou praticamente estável, se excluídos os efeitos pontuais de ganhos de capital na venda de ações da XP.

Considerando esse fato, o lucro líquido da holding seria 4% superior (R$ 3,028 bilhões) ao do segundo trimestre do ano anterior, que fechou o período com R$ 3,002 bilhões.

O retorno sobre patrimônio líquido (ROE, na sigla em inglês) recorrente ajustado recuou de 18% no segundo trimestres de 2022 para, atuais, 16,1%, queda de 1,9 ponto percentual (p.p.).

O resultado recorrente proveniente das empresas investidas foi de R$ 3,434 bilhões, aumento de 4% em relação ao ano anterior. Já o valor dos ativos da holding chegou a R$ 88,423 bilhões, alta de 16,6% frente os R$ 75,802 bilhões do segundo trimestre do ano anterior.

Em empresas financeiras investidas, houve alta de 15% em relação ao período de abril a junho de 2022, para R$ 3,217 bilhões. Os resultados de empresas investidas não financeiras apresentaram queda de 48% em relação ao segundo trimestre de 2022, para R$ 254 milhões.

Bons resultados do Itaú Unibanco e empresas de energia

Segundo a holding, os resultados do trimestre também foram beneficiados pelo bom desempenho do Itaú Unibanco, que avançou principalmente na carteira de crédito nos principais segmentos. A maior parte do resultado, R$ 3,162 bilhões, veio do Itaú Unibanco, que é o principal investimento da Itaúsa, um aumento anualizado de 17%.

Outro destaque, diz a Itaúsa, foram “as investidas dos segmentos de energia e infraestrutura”, que segundo a companhias, “continuaram a apresentar curvas crescentes de desempenho, já que seus setores são mais resilientes a instabilidades”, destaca.

Por outro lado, o nível ainda elevado da taxa de juros e a consequente retração do consumo, já observada há alguns períodos, foram apontados como fatores de pressão, “trazendo desafios para o desempenho da Alpargatas e da Dexco”, duas das investidas da Itaúsa.

Patrimônio e endividamento

Os ativos totais da Itaúsa somavam R$ 88,423 bilhões ao fim do segundo trimestre, alta de 16,6% em relação ao mesmo intervalo de 2022.

Já o valor de mercado das participações da empresa era de R$ 115,2 bilhões, alta de 20% na mesma base comparativa. Ao mesmo tempo, o valor de mercado da holding era de R$ 93,522 bilhões no final do segundo trimestre.

Isso implica em um desconto de holding de 18,8%, segundo a empresa. No final de junho de 2022, a diferença era de 23,6%. “Considerando os fundamentos que o justificam, a administração da Itaúsa acredita que o atual patamar de desconto ainda está acima do que considera adequado para o indicador”, afirma a empresa, no informe de resultados.

O patrimônio líquido da Itaúsa era de R$ 76,868 bilhões ao fim de junho, alta de 13,9% em um ano.

Em junho de 2023, o endividamento líquido da Itaúsa somava R$ 2,786 bilhões, queda de 19,9% no espaço de um ano. O prazo médio da dívida da companhia era de 4 anos e 1 mês e custo médio de CDI + 1,61% a.a.

“Se considerarmos a alienação de 5,6 milhões de ações da XP realizada em julho e o valor das 17,9 milhões de ações remanescentes da XP, as quais são importante fonte de liquidez, o caixa pro forma da Itaúsa totalizaria R$ 6,6 bilhões”, destaca.

Pagamentos de proventos da ITSA4

Mais cedo, a empresa comunicou o pagamento de proventos trimestrais no próximo dia 2 de outubro, na forma de Juros sobre o Capital Próprio (JCP).

A companhia fixou o valor de R$ 0,0235295 por ação, com retenção de 15% de imposto de renda.

Portanto, irá resultar em juros líquidos de R$ 0,02 por ação. Por fim, esses juros terão como base de cálculo a posição acionária final do dia 17 de agosto. Confira aqui.